サムスンバイオロジクス、ペプチドCDMO企業PolyPeptide Groupを約2.7兆ウォンで買収決定

サムスンバイオロジクスはスイス上場のPolyPeptide Group AGの普通株式33,016,411株を1株当たり44.31スイスフランで公開買付けにより取得することを決定した。
取得総額は約2.71兆ウォンで総資産の24.47%に相当し、資金は内部資金と借入金により調達する予定である。
本買収はペプチドCDMO事業の競争力強化を目的とし、サムジョンKPMGによる外部評価では買収価格は1株当たり31.43～63.22スイスフランの妥当な範囲内であると確認された。
本取引は、完全希薄化ベースの発行資本の約66.7%以上の応募を条件とし、筆頭株主であるDraupnir Holding B.V.は保有全株式を応募することを確約している。
[AI総合分析]サムスンバイオロジクスは約2.7兆ウォンの大型M&Aを決定し、ペプチドCDMO市場に参入する。現金及び借入による資金調達のため株主希薄化は生じないが、財務レバレッジの上昇が見込まれる。外部評価で価格の妥当性は認められたが、取引完了には規制当局の承認と最低応募条件の達成が鍵となる。