우성머티리얼스, 제남황관잉크 100% 지분 119억원에 인수… 잔금 납입일 변경 및 전환사채 활용으로 자금조달


  • 우성머티리얼스는 중국 옵셋 인쇄용 잉크 제조사인 제남황관잉크의 지분 100%를 119억원에 인수하기로 결정했습니다. 이는 자기자본 대비 38.27%에 해당하는 규모로 총자산 대비 10.18%입니다.
  • 인수대금 중 60억원은 기발행 후 자기취득한 전환사채로 지급하며 나머지 59억원은 현금으로 조달합니다. 잔금 납입일은 당초 2026년 6월 17일에서 9월 30일로 변경되었습니다.
  • 외부평가기관 한울회계법인은 대상회사의 100% 지분 가치를 1126.9억원에서 1334.0억원으로 평가하여 인수가액 1190억원이 적정하다고 판단했습니다.
  • 향후 6개월 이내 제3자배정 증자 계획이 있어 기존 주주 가치 희석 가능성에 주의해야 합니다.
  • [AI 종합 분석]우성머티리얼스의 중국 잉크 제조사 인수는 사업 다각화와 글로벌 공급망 확대를 위한 전략적 투자이나 전환사채를 통한 대금 지급과 향후 제3자배정 증자 계획은 주식 희석 위험을 수반합니다. 인수가액은 외부 평가 범위 내에서 적정하나 자기자본 대비 38%에 달하는 대규모 자금 집행으로 재무 부담이 가중될 수 있습니다.

코스피 공시정보


  • [기재정정]주요사항보고서(타법인주식및출자증권양수결정)
  • 회사: 우성머티리얼스 (011300)
  • 제출: 우성머티리얼스

  • 주수: 15,856,381
  • 주가: 2,635 원
  • 시가총액: 418 억 원